Investir en ETF

Un investissement en ETF, ou plus généralement en fonds, vient à l'origine du français « fonds » et signifie tout simplement : capital. Ces fonds servent donc au placement d'argent et de capitaux. Contrairement à l'achat d'actions, où les investisseurs acquièrent de façon ciblée des titres d'un groupe précis, dans le but de participer à son succès économique via la hausse des cours et les dividendes, le placement dans des fonds obéit ici à d'autres principes. Les fonds regroupent en effet l'argent de nombreux investisseurs différents et acquièrent avec ce capital collecté des actifs tels que, par exemple, des actions, de l'immobilier ou des obligations.

Placer son argent avec des ETF

Chaque investisseur est ainsi censé profiter des nombreux avantages d'agir en groupe, par exemple de la possibilité de confier la stratégie de placement de l'investissement en ETF ainsi que la gestion des risques au gérant responsable, qui, grâce à son expertise, génère en général de meilleurs gains que l'investisseur particulier. D'autres avantages résident, pour les investisseurs, dans les faibles coûts de transaction et dans la répartition, c'est-à-dire la diversification sur différents actifs.

Le marché des ETF

Le marché de l'investissement en ETF croît chaque année, et ce n'est pas sans raison, car par rapport aux fonds gérés activement, les ETF offrent toute une série d'avantages. L'un d'eux pèse particulièrement en période de taux bas : c'est l'avantage de coût, puisque les ETF reproduisent toujours l'indice et se passent donc de gestion de fonds. Les frais courants des ETF sont ainsi nettement inférieurs à ceux des fonds actifs. Surtout en période de rendements serrés, 50 points de base peuvent faire la différence entre un gain et une perte.
Un autre avantage des ETF est leur simplicité. Celui qui investit aujourd'hui en ETF sait exactement ce que contient son portefeuille. Ce n'est pas aussi évident avec d'autres produits financiers. Avec les ETF, en revanche, toutes les positions sont consultables en permanence. Les investisseurs intéressés ne vivent donc pas de mauvaises surprises et y gagnent aussi pour leur planification financière à long terme.
L'investissement en ETF, en tant que fonds indiciel coté, est ainsi particulièrement flexible. Pendant les heures d'ouverture des marchés, les ETF peuvent être achetés ou vendus à tout moment, et les investisseurs obtiennent de bonnes conditions. Pour les autres fonds d'investissement gérés activement, c'est différent. Celui qui doit racheter ses parts auprès de la société de gestion perd vite quelques jours et obtient souvent, au final, un cours moins avantageux. Les parts négociées en Bourse sont elles aussi des fonds gérés activement et ne se transforment souvent que lentement en argent. Ici, les teneurs de marché veillent à ce que la négociation des ETF fonctionne sans problème. Cela offre aux investisseurs un haut niveau de flexibilité. Comme les ETF n'ont pas de droits d'entrée, les investisseurs peuvent négocier ces produits de façon bien plus active.
Les ETF visent avant tout à reproduire l'indice de référence le plus fidèlement possible, voire souvent à le surperformer. Comme ces indices définissent déjà la composition des paquets d'actions ou d'obligations, il n'y a pas besoin d'un gérant de fonds qui gère lui-même activement le portefeuille. C'est pourquoi les ETF passifs sont particulièrement bon marché. Les fonds gérés activement, eux, facturent des frais nettement plus élevés, et le rendement est donc souvent plus faible. De plus, le comportement de ces investisseurs actifs est souvent difficilement compréhensible pour les épargnants, alors que les ETF passifs offrent une transparence totale sur les stratégies de placement utilisées.